货币金融学基础课件,教学课件,作者,周建松,第八章,中央银行及其业务郑

第八章中央银行 中央银行的产生和发展中央银行的性质与地位中央银行的职能与作用中央银行的主要业务中央银行与金融稳定 第一节中央银行的产生和发展 中央银行的产生中央银行的发展中国的中央银行 中央银行的产生 产生的原因 统一银行券发行的需要 统一全国票据清算的需要 商业银行需要最后贷款人 对金融业进行监督管理的需要产生途径 由股份制或私人商业银行发展而来 如瑞典银行 英格兰银行 直接由政府出资建立 如美国联邦储备体系 英格兰银行的演变 返回 1694年成立 最早的私立股份制银行 由政府帮助设立 1833年 发行的银行券具有无限法偿资格 但并没有垄断货币发行权 1844年 英格兰银行条例 皮尔条例 规定英格兰银行为唯一的发行银行 1854年成为英国银行业的票据交换中心 1872年 开始担负最后贷款人的角色 1928年 英格兰银行发行的银行券在流通中使用 其它的全部退出流通领域 1946年通过英格兰银行法案 独占货币市场 央行正式产生 美国联邦储备体系的建立 返回 1791年美国国会暂时批准成立第一国民银行 但是在各个州银行的反对中于1811年停业 1816年成立了美国第二银行 遭到同样命运 于1836年宣告终止 1913年美国通过了 联邦储备条例 从而宣告了美国中央银行制度的确立 特点是 全国划分为12个联邦储备区 每区设立1家联邦储备银行 联邦储备体系的活动通过这12家联邦储备银行进行 中央银行的发展 返回 初创阶段 1844 1913 推行阶段 1913 二战结束 强化阶段 二战结束至现在 特点 普通银行的自然演进 货币发行集中 政府推进 与法制减少并存 原因 一是高通胀 二是货币制度的演变 特点 实行国有化控制 专门行使央行职能 货币政策的综合运用 加强国际合作 中国人民银行的形成和发展 中国人民银行的成立 1948 12 1 中国人民银行一身二任 大一统中国人民银行专门行使中银行职能 1983 9 17 二元银行制建立按经济区域设立分支机构 1998 1992年8月 国务院决定成立证券委和中国证监会 将证券业的监管职能从人民银行分离出来 1998年 国务院决定成立保险监督管理委员会 将保险业的监管职能从人民银行中分离出来 2003年 十届全国人大一次会议决定 成立银监会 建立了银监会 证监会和保监会分工明确 互相协调的金融分工监管体制 返回 联合华北 北海和西北农业银行 第二节中央银行的性质与地位 中央银行的性质中央银行的地位 中央银行的性质 中央银行是一国金融体系的核心 负责金融管理和金融调节的特殊金融机构 是政府的金融管理机构 中央银行是国家调节宏观经济的工具 中央银行是特殊的金融机构 中央银行的地位 主要有三种模式 中央银行直接对国会 议会负责中央银行名义上隶属于财政部 但具有相对独立性直接受控于政府 中国人民银行的地位 中国人民银行隶属于政府 在制定与执行货币政策时受政府的干预较大 但中国人民银行与政府直接仍然具有相对独立性 第三节中央银行的职能与作用 返回 中央银行的职能 按性质 地位划分 按业务活动特性划分 发行的银行银行的银行政府的银行 政府调节职能金融管理职能金融服务职能 发行的银行 涵义 国家赋予中央银行集中与垄断货币发行 并成为国家唯一的货币发行机构 美国等少数国家除外 职责 保持货币流通顺畅 控制货币发行量 稳定币值 原则 中央银行必须根据经济发展的需要来决定货币发行量 特别是在管理纸币本位制下 单位纸币的价值主要取决于纸币发行量 中央银行有责任保持货币币值稳定 因此就有责任合理规范货币发行 以保金融环境的稳定 返回 银行的银行 业务对象 是商业银行和其他金融结构及特定的政府部门 业务活动 表现出银行所固有的 存 贷 汇 等业务特征 业务地位 商业银行提供支持和服务的同时 也是商业银行的监督管理者 职能 集中存款准备金 充当 最后贷款人 组织 参与和管理全国的清算 返回 政府的银行 法律职责 根据法律授权制定和实施货币政策 对金融业实施监督管理国际活动 代表本国政府参加国际金融组织 签订国际金融协定 参与国际金融事务与活动 服务政府 中央银行为本国政府代理国库 依照 中央银行法 办理政府所需要的银行业务 返回 中央银行的职能 返回 政府调节职能 金融服务职能 调节货币供应量调整存款准备金率与贴现率公开市场操作 为政府服务为银行及其他非机构服务 金融管理职能 金融政策 法规的制定管理各银行和金融机构监督银行及其他机构活动 中国人民银行的职能 返回 职能 发布与履行其职责相关的命令和规章依法制定和执行货币政策发行人民币 管理人民币流通监督管理银行间同业拆借市场监督管理银行间债券市场监督管理银行间外汇市场监督管理黄金市场经理国库维护支付 清算系统的正常运行指导部署反洗钱工作负责金融业的统计 调查 分析和预测 第四节中央银行的主要业务 中央银行负债业务中央银行资产业务中央银行清算业务中央银行反洗钱业务 中央银行的负债业务 资本业务 中央银行筹集 维持和补充自有资金的业务 中央银行自有资金 资本 形成途径有三条 政府出资 地方政府或国有机构出资 私人银行或部门出资 货币发行业务 央行最重要的负债业务 央行通过再贴现和再贷款 购买证券 收购金银和外汇等业务发行货币 存款业务 按存款主体不同 分为准备金存款 政府存款 特种存款 外国存款以及其他存款 返回 中央银行的资产业务 贷款业务 央行贷款是商业银行基础货币的重要来源 对象主要是商业银行和国家财政 再贴现业务 商业银行和其它金融机构持有已贴现的商业汇票 向中央银行进行票据再转让的一种行为 证券买卖业务 金融市场买卖各种有价证券 主要是政府债券的活动 其目的不在于盈利 黄金外汇储备 通过买卖黄金 外汇来集中储备 调节资金结构 保持汇率稳定 返回 中央银行清算业务 涵义 中央银行集中票据交换及办理全国资金清算的业务活动 集中办理票据交换 同一城市中各银行间收付的票据通常在票据交换所进行当日交换 结算交换差额 指对票据交换差额通过在中央银行开立的往来存款帐户结清应收应付差额的了结行为 办理异地资金转移 中国对异地资金的清算 是由中国人民银行组织的全国银行联行资金清算系统完成的 返回 中央银行的反洗钱工作 反洗钱的涵义反洗钱是指为了预防通过各种方式掩饰 隐瞒各类犯罪所得及其收益的来源和性质的洗钱活动 依照 反洗钱法 规定采取相关措施的行为 中国人民银行的反洗钱工作我国已形成由公安部 中国人民银行 国家外汇管理局 商业性金融机构构成的反洗钱组织体系 已形成由法律 法规和规章构成的反洗钱法律基本框架 第五节中央银行与金融稳定 金融稳定的涵义中央银行在金融稳定中的作用及原则各国中央银行的金融稳定职能 金融稳定的涵义 金融稳定是对金融运行状态的一种描述 在该状态下 关键性的金融机构保持稳健运行 金融资产的价格在短期内不会发生剧烈波动 金融基础设施完备并运行良好 金融业自身保持稳定 有序 协调发展 金融发展与经济可持续发展之间能保持协调 返回 金融稳定的特征 1 宏观性中央银行作为一国金融机构的 最后贷款人 和支付清算体系的提供者和维护者 应立足于维护整个宏观金融体系的稳定 2 动态性稳健的金融机构 稳定的金融市场 充分有效的监管框架和高效的支付清算体系 会形成一种调控系统性金融风险的整体框架 以适应不断变化了的金融形势 3 效益性4 综合性 返回 中央银行在金融稳定中的作用 对内的稳定 帮助银行和证券公司等金融机构渡过难关 避免金融机构发生危机 引发金融危机对外的稳定 防止国外大量游资的冲击导致国内金融市场不稳定 防止国外的投机活动对人民币汇率稳定和金融体系稳定的负面影响 返回 中央银行维护金融稳定需坚持的原则 预防原则市场原则最低保护原则权责对称原则 返回 各国中央银行的金融稳定职能 世界各国中央银行在维持金融稳定职能上的具体方式有所不同 1 英格兰银行的金融稳定职能英格兰银行 金融监管局和财政部共同负有维护金融稳定的责任 同时提出了三者之间分工协作的指导原则 并规定英格兰银行要对金融体系的整体稳定负责 2 欧洲中央银行的金融稳定职能金融稳定的研究和分析 欧洲中央银行负责对欧盟各国金融稳定监测的报告进行分析 金融稳定的管理 在经济金融的许多领域建立协调指导金融稳定和金融监管的机制 金融机构流动性管理和金融危机处置 要求各国信用机构必须在各国中央银行账户上强制性的保留一部分存款 称之为 最低 或 法定 准备金 3 日本银行的金融稳定职能日本银行作为中央银行发行货币 通过调节货币市场和金融市场维持市场的稳定 日本银行作为最终贷款人要保证银行和其他金融机构之间的资金清算顺利进行以维持信用的稳定 4 中国人民银行的金融稳定职能我国明确把 防范和化解系统性金融风险 维护国家金融稳定 列为中央银行的职能 通过货币政策发挥对国民经济的宏观调控作用 防范和化解金融风险 维护金融稳定是中国人民银行的首要职责 维护金融稳定的协调机制 1 划分中央银行 监管当局 财政部三方的职责2 金融稳定行动的告知和征询3 确定协调主体4 建立三方的信息交流机制